一、箱體

股價在高低點之間不斷波動，圍繞這一漲跌波動的高位和低位，畫出的區(qū)域就是一個箱體，箱體有大箱體和小箱體、長箱體和短箱體之分，一般來說箱體越長越好，因為箱體越長，股價突破箱頂上升時的拋壓就很小，向上拉升的速度就會快，而且拉升時回調(diào)不會太深、太長，這樣獲利的利潤就會豐厚。

二、突破箱頂

當股價在箱體內(nèi)波動一段時間后，股價運行至箱頂頂部附近時，某日突然帶量且大幅上漲沖出箱頂并創(chuàng)箱體整理以來的新高，即認定為突破箱頂

股價突破箱頂?shù)臅r刻，就是本能飛認為買入股票的黃金時間，并且所有買入行為都是以股價突破箱頂時才介入。股價要想上升,其必須經(jīng)過箱體整理，然后突破箱頂才能上升，所以要在這一位置上跟進，然后等股票做第二個箱頂時撤離。

三、 箱內(nèi)波動

股價在箱頂和箱底之間波動，且不突破箱頂或不跌破箱底則認定是箱內(nèi)波動

箱內(nèi)波動的股票不用理會，因大多數(shù)股票在箱內(nèi)運行時都是作整理，其活躍度較小，一般不會做出拉升行為，偶爾做出拉升行為的則要留意其是否會沖出箱頂。沖不出箱頂?shù)墓善辟I了就可能會被逼參與回調(diào)或被套，所以箱內(nèi)波動的股票一般不理會。但是，有個別強勁的股票是會破箱頂?shù)模�只要守住箱頂，任何想瘋狂上升的股票都逃不了�?/p>

當只有股價突破箱體介入后，股價馬上調(diào)頭下向重回箱體，且操作上來不及止損的，才在箱內(nèi)操作，觀察箱內(nèi)股價波動來止損或止盈。

四、 跌破箱底

當股價在箱體內(nèi)波動一段時間后，股價運行至箱底底部附近時，某日突然跌破箱底并創(chuàng)箱體整理以來的新低，即認定為跌破箱底

跌破箱底跟突破箱頂正好相反，不同的是突破箱頂是強勢，跌破箱底是弱勢，“漲了還會再漲，跌了還會再跌”，這是股市一句很流行的話。在箱底買入股票，有可能會上升回箱頂，但其下跌的機會多于上升機會，因此不贊成在箱底買入股票。

五、 買入

選股要選擇突破箱頂?shù)膫�股介入，箱體越長向上的決心越大。買入股票的時間應(yīng)該選擇在當日下午操作，因早上的價格走勢不穩(wěn)定。

買入時首先看日K線突破箱體時，是否有一定的量、一定的漲幅，漲幅最好選擇的3%一6%之間。選擇漲幅小于6%的，是因為要給買入后當天有一定的上漲空間，選擇漲幅大于3%的，是因為量、價關(guān)系，有量，價位不上升，則上升欲望不強。有價、無量股價不會上漲得去那里。

看完K線后，再看分時圖，看分時圖也是按箱體理論操作，只要股價突破分時圖的箱頂即可介入。

買入股票時，下單一定要打比當時價高1角的價錢下單，這樣才能夠穩(wěn)妥買入股票。

六、賣出

賣出股票一定要按照止損、止盈紀律操作,下單賣出股票時，一定要比當時價打低1角來下單，這樣你撤離股票時會安全地撤退。

止損紀律：1、買入股票后，以買入日的最低價為基準，后市跌幅超過最低價以上的要止損。2、買入后，股價在止損位與目標止盈位之間盤整超過十天的，不論盈、損堅決賣出

止盈紀律：1、買入后股價有5%盈利(以當天收盤價為基準)后要設(shè)止盈位。2、買入后盈利超5%，但未達10%，股價回落至5%價位時止盈3、買入后盈利在20%以下的，以拉升日收盤價為基準，后市跌幅超3%的止盈。4、買入后盈利在20%以上的，以拉升日收盤價為基準，后市跌幅超4%的止盈

七、資金運作

狙擊目標股時，資金全資進入，但切記！一定要接照止盈、止損紀律操作，不能帶有半點情緒化操作。

八、心理素質(zhì)

買入信號出現(xiàn)，操作買入的時候，有時看準了股票價位要買入，但下單時價位已一路上升，這時不要盲目追價買入，不要認為股價上了就不回頭，這樣有可能會跌落“沖高回落”的陷井內(nèi)，錯過今次機會，市場還會有更多的機會等你。

止損、止盈信號出現(xiàn)時，操作賣出的時候不要想股好快就會上回去，而推遲或變更止損、止盈位。這樣有可能使你“坐過山車“或跌落回調(diào)行情中。被套的日子不好過，止損的時候只是痛一下，止損了，你就有本錢再戰(zhàn)，毛澤東說過“先保存自己，才能夠消滅敵人”。

【箱體理論發(fā)明人】尼古拉斯·達瓦斯：舞蹈家，他和舞伴每年在全球巡回演出。他用跳舞掙來的3000美元開始了第一筆股票投資。他在18個月的時間內(nèi)凈賺200萬美元。他在股市獲得巨額利潤以后，《時代》雜志對他做了特別報道。本書出版后立即得到讀者的響應(yīng)，在短短8周的時間里就銷售了近20萬冊。估計約有100萬名讀者看過這本書。這本書的影響太大，以致于美國股票交易所不得不修改有關(guān)止損賣單的規(guī)則。他撰寫的另一本書《華爾街：另一個拉斯維加斯》獲得了讀者的好評，卻遭到了財經(jīng)報刊雜志的封殺，因為這本書揭露了經(jīng)紀人和情報販子的內(nèi)幕。他所賺的財富并非來自“幸運”，而是不斷從錯誤中學習，最后終于發(fā)展出自己的原理。

【箱體理論概述】什么是箱體理論?箱體理論,就是指數(shù)或股價在一定的范圍內(nèi)波動,上不突破上限,下不跌破下限

【箱體】所謂箱體，是指股票在運行過程中，形成了一定的價格區(qū)域.即股價是在一定的范圍內(nèi)波動，這樣就形成一個股價運行的箱體。當股價滑落到箱體的底部時會受到買盤的支撐，當股價上升到箱體的頂部時會受到賣盤的壓力。一旦股價有效突破原箱體的頂部或底部，股價就會進入一個新的箱體里運行，原箱體的頂部或底部將成為重要的支撐位和壓力位。因此，只要股價上揚并沖到了心里所想象的另外一個箱子，就應(yīng)買進；反之應(yīng)賣出。箱體理論的優(yōu)勢在于不僅僅是以一天或幾天的K線數(shù)據(jù)為研究對象，而是以整個的所有K線數(shù)據(jù)作為研究對象，因而決策的信息量更大。箱體理論的精髓在于，股價收盤有效突破箱頂，就意味著原先的強阻力變成了強支撐，而股價必然向上進入上升周期。只要技術(shù)指標盤中不即時顯示箱頂標志，持倉待漲應(yīng)該是個不錯的選擇，尤其當股價升勢明顯時。同理，當上升中的股價出現(xiàn)箱頂標志后開始出現(xiàn)下跌，以后很可能會下跌或整理一段較長的時間，將時間或精力耗在其中是件不明智的事情，但往往對此前景投資者是無法預(yù)測到的。突破(跌破)強阻力(支撐)必然上漲(下跌)尋強阻力(支撐),突破上箱底進入上箱尋頂,跌破下箱頂進入下箱尋底。

箱體理論將股價行情連續(xù)起伏用方框一段一段的分開來，也就是說將上升行情或下跌行情分成若干小行情，再研究這些小行情的高點和低點。上升行情里，股價每突破新高價后，由于群眾懼高心里，極可能發(fā)生回跌，然后再上升，在新高價與回跌低點之間就形成一個箱子；在下跌行情里，股價每跌至新低價時，基于強反彈心里，極可能產(chǎn)生回升，然后再趨下游，在回升之高點與新低價間亦是形成一個箱子，然后再依照箱內(nèi)股價波動情形來推測股價變動趨勢。由于箱體理論的基本特征可以清楚看出，這是抵抗線概念的延伸，股價漲至某一水準，會遇到阻力，跌至某一水準，則遇到支撐。自然而然使股價在某水準間浮沉。這種浮動產(chǎn)生不少的箱形。股價趨向若確立為箱形走勢，股價自然有高價與低價之分。每當股價到達高價附近，賣壓較重，自應(yīng)賣出股票；當股價回到低點附近，支撐力強，便是買進機會。這種短線操作可維持至股價向箱體上界限或下界限突破時，再改變操作策略。由于股價趨勢沖破箱形上界限，表示阻力已克服，股價繼續(xù)上升，一旦回跌，過去阻力水準自然形成支撐，使股價回升，另一上升箱形又告成立。因此，股價突破阻力線回跌時，自然形成一買點，此時買進，獲利機會較大，風險較低。相反，股價趨勢突破箱形下界限時，表示支撐已失效，股價繼續(xù)下跌，一旦回升，過去支撐自然形成阻力，使股價回跌，另一下跌箱形成立。因此股價跌破支撐而回升時就是賣點，而不適于買進，否則虧損機會大，風險同樣增加。

箱體理論的重點有：將某一階段的漲跌，視之為箱體，當股價在第一個箱體內(nèi)起起伏伏時，他只作冷靜分析，而不采取行動，一直等到股價確實上升到第二個箱體，甚至第三個箱體時，才會進場買進，在買進股票之后，只要股價不回跌至前一箱體頂之下，就不賣出，當股價碰觸到停損點時，要毫不猶豫立刻賣出，當股價即將由上一個箱體，下降到下一個箱體時，上一個箱體的底部，就是停損點，當股價破底時，馬上出脫，尼古拉的停損點，是為獲利而設(shè)的，他的停損點，等于是獲利了結(jié)。每一個每一個箱體都有其頭部與底部，頭部就是箱形的壓力，而底部就是它的支撐。這一套是短線操作法寶，理論依據(jù)，在于不買便宜的股票，只買會漲的股票(要站上箱體之上)。

箱體理論的變通操作方法：短、中、長線，各有短中長線的箱體，但運用方法與原理是互通的。具體實戰(zhàn)中的操作方式為，設(shè)定好現(xiàn)在箱體的壓力、支撐后，就可以在箱體內(nèi)，短線來回操作，不斷來回進出，從中賺取差價，然后隨時留意箱體的變化，并比對上、下兩個箱體的位置，意即支撐與壓力會互換，行情往上突破，當初的壓力就變支撐，行情往下跌破，當初箱型的底部支撐就變成目前股價的壓力，當箱體發(fā)生變化之后，投資人必需在新的箱體被確認后，才可以在新的箱體之內(nèi)短線操作。